СРОЧНО: Томас Лаффонт, соучредитель Coatue "Следующая Маг 7 все еще может быть частной" С $70B AUM, включая $30B на частной стороне, Томас и я обсуждаем Anthropic, частные/публичные рынки, волатильность ИИ, статью Citrini и многое другое. Основные моменты: • Anthropic: Coatue возглавляет $30B Серии G при оценке $380B → ~$19B ARR • Инструменты программирования ИИ распространяются по предприятиям • Мультипликаторы SaaS переоцениваются • Что произойдет с программистами? • Управление мега-фондом с автономными агентами? • Интерпретация статьи Citrini "Глобальный кризис интеллекта" по ИИ • Где французский акцент Томаса? Прямой эфир с Upfront Summit 2026. @coatue_thomas @coatuemgmt @upfrontvc 𝐓𝐈𝐌𝐄𝐒𝐓𝐀𝐌𝐏𝐒 (00:00) Томас Лаффонт, соучредитель Coatue Management (01:18) Быстрый рост Claude Code (04:15) Рост доходов и траектория Anthropic (05:25) Куда направляется капитал: частные против публичных рынков (08:10) Статья Citrini и волатильность рынка ИИ (10:15) Наносят ли новые релизы Claude ущерб компаниям SaaS? (17:22) Уменьшит ли ИИ количество инженеров? (19:38) Аналогия ATM для ИИ и рабочих мест (21:02) Могут ли автономные агенты автоматизировать инвестиции? (23:18) Как Coatue уверилась в Nvidia (24:18) Почему TAM не имеет значения? (26:43) Управление Coatue с его братом Филиппом

12 февраля 2026 года - Anthropic привлекла 30 миллиардов долларов в рамках финансирования серии G, возглавляемого GIC и Coatue, что оценило Anthropic в 380 миллиардов долларов после инвестиций. Раунд был совместно возглавлен D. E. Shaw Ventures, Dragoneer, Founders Fund, ICONIQ и MGX. Инвестиции будут способствовать передовым исследованиям, разработке продуктов и расширению инфраструктуры, которые сделали Anthropic лидером рынка в области корпоративного ИИ и программирования.

Томас делится ненасытным аппетитом к AI, который он сейчас наблюдает в советах директоров: "Вчера я был на заседании совета... большинство компаний теперь сообщают своим советам о внедрении этих инструментов в свои организации... На одном из заседаний совета был слайд, на котором говорилось: смотрите, мы тратим $ X на этот инструмент, и мы считаем, что это слишком мало. Мы ожидаем, что расходы вырастут как минимум в 3 раза в следующем году... когда вы видите, что одна и та же схема повторяется в разных компаниях, вы понимаете, что находитесь на пороге чего-то большого."