Il rischio di ribaltamento skew a 25 delta è uno dei miei indicatori di sentiment preferiti per le criptovalute, i futures CME o le azioni. Cos'è? Il rischio di ribaltamento skew è la volatilità implicita (la volatilità implicita è un indicatore a lungo termine e ci dice quale volatilità possiamo aspettarci in futuro) di una call sottratta dalla volatilità implicita di un put con lo stesso valore di delta (Delta - Importo delle variazioni di prezzo delle opzioni per un cambiamento di $1 nel sottostante. Le call hanno Delta tra 0 e 1. I put hanno Delta tra 0 e -1). Il più comunemente usato è il 25d poiché è il punto medio dello skew su entrambi i lati (50d = atm, 0d lontano dal denaro). Se fai trading di opzioni, puoi scambiare direttamente lo skew, ma guardarlo è estremamente utile anche se non lo fai, poiché lo skew può essere un indicatore di sentiment perfetto per dirti se c'è una forte domanda per put o call. Il trading dello skew e come i mercati reagiscono agli estremi differiscono dai mercati, nel crypto spesso funziona meglio sfumare gli estremi. Parlando di crypto, siamo piuttosto fortunati, devo pagare qualche centinaio di dollari ogni mese per accedere a questi dati per i futures CME su quikstrike e alcune altre piattaforme focalizzate sulle azioni, ma nel crypto questi dati sono praticamente gratuiti da @Amberdataio. Ho recentemente iniziato a creare alcuni dei miei indicatori su @kiyotaka_ai dove credo di aver messo insieme il modo più semplice per guardare lo skew poiché è tracciato come Z-score che mostra chiaramente dove c'è una grande domanda per call o put. Se vai alla loro scheda comunità e cerchi semplicemente il mio nome utente, troverai questo indicatore per sia BTC che ETH che mostra lo skew a 1W e 1M, tutti gli indicatori e l'accesso alla piattaforma sono completamente gratuiti. Comunque, è più o meno tutto. Ho in programma di fare un'analisi più ampia per tutti gli indicatori che uso, ma questo è sicuramente un go-to altamente raccomandato su cui dovresti prestare attenzione.