Nvidia zaplatila 3X zářijové ocenění Groqu za jeho akvizici. To je strategicky jaderné. Každá AI laboratoř byla závislá na GPU, což vytvářelo obrovské riziko koncentrace. Google se osvobodil s TPU pro interní použití, což dokázalo, že narativ "Nvidia nebo nic" byl nepravdivý. To nejen ukázalo technickou proveditelnost, ale ukázalo se, že příkop Nvidie je mělčí, než si trhy myslely. Když hyperscaler úspěšně postaví vlastní silikon, každý sofistikovaný kupující začne počítat "máme si postavit vlastní?" To snižuje Nvidia TAM. Jonathan Ross (zakladatel Groqu) je vynálezcem TPU. Rozuměl architektonickým principům, které učinily akceleraci AI mimo GPU životaschopnou. Jeho architektura LPU se zaměřovala na inferenční zátěž, kde jsou GPU ve skutečnosti přetížené. To je důležité, protože inference je místo, kde jsou skutečné peníze dlouhodobě. Trénink je jednorázový kapitálový výdaj, ale inference je opakující se provozní výdaj, který se škáluje s využitím. Kdyby Groq dokázal, že LPU mohou dosáhnout konkurenceschopného cenového výkonu na základě inference, každý poskytovatel cloudu by svou architekturu označil jako bílou značku. Nvidia by byla vtěsnána do "jen tréninku" a přitom by přišla o proud anuit. Je bezpečné vnímat tuto dohodu jako pojištění Nvidie proti Groqu, která umožňuje vznik celého ekosystému alternativ Nvidia. Ale zajímavější je efekt druhého řádu, zákaznické uzamčení. Nyní Nvidia vlastní jak stávající standard (CUDA + GPU), tak nejdůvěryhodnější alternativní architekturu (LPU). Tohle je MSFT kupující strategické řešení na úrovni Githubu. Každá AI laboratoř, která hodnotí "build vs buy vs alternative vendor", nyní čelí: - Varianta A (Nvidia GPU) - Varianta B (Nvidia <> Groq LPU) - Možnost C (začít od nuly) Jensen proměňuje konkurenční hrozbu v nástroj segmentace zákazníků a je mistrem řemesel. Nyní mohou cenově diskriminovat: prémioví zákazníci platí za GPU, cenově citlivé inference se přesouvají na LPU a Nvidia zachytí obojí. Pokud Nvidia nezačlení LPU do svého plánu, šlo o čistě obranný tah. Pokud ji skutečně integrují a začnou nabízet balíčky "GPU pro trénink, LPU pro inferenci", stane se to učebnicovým rozšířením příkopu. Nejdražší věcí v technologiích není budování budoucnosti, ale bránění někomu jinému budovat budoucnost bez vás.